图解量化数据佐证KDJ炒股的有效性及如何优化参数设置

技术指标到底有没有用？每次看线都给人一种感觉：按照这个指标买靠谱。但事实并非如此。今天就拿KDJ开个头，本来想对沪深所有股票所有历史数据做一个概率统计，但彭博上可以做简单的回测，就截几张图简单讨论下。直接看图说话。

回测的设定如下：100万本金，万分之三的交易费，只能单向做多，在KDJ发出买卖信号后下一个交易日开盘价买卖。



按照常规的KDJ交易规则买卖：金叉买，死叉卖，k线下穿70卖，上穿30以上买，日期设定是20，5，5，3。



依据日线KDJ交易，从1995年至今，本金亏损超过87%。



有人说需要按照大级别的线来买卖，以把握长期趋势。按照周线，月线，季线买卖，盈亏分别为334%，630%，131%。看上去赚的很多吧，但上证综指从95年至今的涨幅为500%左右，20多年下来仅跑赢指数130%。







按照月线KDJ交易的回测涨幅为630%，算是最高的了，但如果参数设定稍加改变，改为16，5，5，3，涨幅缩减为268%。参数的设定实际上是一个非常主观的过程，为什么必须是某个数？是巧合还是必然？基于历史回测我们可以得出一组最优参数组合，但真的适用未来吗？梅西踢球穿阿迪的刺客球鞋，我穿上刺客鞋是不是也能和梅西一样出色？明显不是。过分相信技术指标的人就是在犯类似的错误，如果某个技术指标真的有用，那就是永动机了。



那么，又有人会说，KDJ用于超短期的日内交易会比较好，那我们来看看日内交易的结果，股灾至今亏35%，相对大盘也好不到哪里去。



技术指标的诟病还在于不同的人看出来是不同的结论。暂且不讨论形态这类主观的东西，1000个人能看出1000个形态，基本都是基于自己的经验之上。但如果你相信股市价格涨跌是随机游走，那经验大抵就是没有多大用处的。很多大神看似牛逼，实际是在解释历史，并不能预测未来。

这和宏观经济类似，经济学是用来帮助理解经济运行，而不是用来预测的。只有当事情明显发生偏差的时候，我们可以用经济学的常识来判断接下去可能不妙。拾荒网收集。